Broadcom-corporatie, het Amerikaanse bedrijf dat halfgeleiders ontwikkelt die worden gebruikt in verschillende telecommunicatieapparatuur, kondigde de overname van VMware aan, een IT-bedrijf dat verschillende eigen producten aanbiedt met betrekking tot de virtualisatie van x86-architecturen, voor $ 61.000 miljard in contanten en aandelen.
VMware domineert de markt voor zogenaamde virtualisatiesoftware, waarmee zakelijke klanten meerdere applicaties op hun servers kunnen draaien. Deze activiteit begon af te nemen toen bedrijven nieuwe tools vonden om via cloud computing te werken, waardoor VMware op zoek ging naar nieuwe aanbiedingen, onder meer via een samenwerking met Amazon.
Broadcom's overstap naar software begon nadat zijn bod om mobiele chipgigant Qualcomm over te nemen in 2018 werd geblokkeerd door de voormalige Amerikaanse president Donald Trump om redenen van nationale veiligheid. De overname is de op één na grootste die dit jaar tot nu toe wereldwijd is aangekondigd, net na de deal van Microsoft ter waarde van 68.700 miljard dollar om Activision Blizzard, maker van videogames, te kopen.
Het bod van $ 142,50 in contanten of 0,2520 Broadcom-aandelen voor elk VMware-aandeel vertegenwoordigt een premie van bijna 49% ten opzichte van de laatste sluiting van de aandelen voordat de dealbesprekingen voor het eerst werden gemeld op 22 mei. Broadcom zal ook $ 8 miljard van de nettoschuld van VMware overnemen.
De aandelen van de chipmaker sloten 3,5% en VMware 3,1%. Broadcom-CEO, Hock Tan, die zijn bedrijf uitbouwde tot een van de grootste fabrikanten van microchips van de wereld door acquisities, nu past hij zijn bedrijfsmethode toe op de softwaresector.
Met slechts één treffer, de deal zal de software-inkomsten van Broadcom bijna verdrievoudigen, die ongeveer 45% van hun totale omzet vertegenwoordigen. Volgens Daniel Newman, analist bij Futurum Research, zal Broadcom met de overname van VMware onmiddellijk worden erkend als een belangrijke speler in de software-industrie.
"Het hebben van zoiets als VMware... zal een aanzienlijk aantal deuren openen die je huidige portfolio waarschijnlijk niet voor je zal openen", voegde Newman eraan toe. De deal komt op een moment dat de regering-Biden aandringt op meer concurrentie in alles, van landbouw tot technologie.
Broadcom heeft al toezeggingen gekregen van een consortium van banken voor $ 32 miljard aan schuldfinanciering. VMware, die zei dat het bod ongevraagd was, mag als onderdeel van de deal 40 dagen lang biedingen van concurrerende bieders aanvragen. Als VMware na die tijd een ander aanbod kiest, moet het bedrijf Broadcom $ 1500 miljard aan ontslagvergoeding betalen. Aan de andere kant, als je besluit om voor het einde van deze periode te kiezen voor een ander aanbod, moet je een schadevergoeding van 750 miljoen dollar betalen.
De twee bedrijven maakten ook hun kwartaalresultaten bekend. waarbij Broadcom een beter dan verwachte omzet voor het derde kwartaal voorspelde, terwijl VMware zijn vooruitzichten voor het hele jaar opschortte vanwege de aanstaande acquisitie. De raad van bestuur van Broadcom heeft ook toestemming gegeven voor een nieuw programma voor het terugkopen van eigen aandelen van maximaal $ 10 miljard.
Miguel Dell, voorzitter van de raad van bestuur van VMware, zei:
“Samen met Broadcom zal VMware nog beter gepositioneerd zijn om waardevolle en innovatieve oplossingen te leveren aan nog meer van 's werelds grootste bedrijven. Dit is een historisch moment voor vmware en het geeft onze aandeelhouders en medewerkers de kans om mee te doen aan een belangrijk voordeel."
Broadcom heeft sindsdien ondernemingssoftwarebedrijf CA Technologies gekocht voor 18,900 miljard dollar en de beveiligingsdivisie van Symantec Corp voor 10,700 miljard dollar. Het onderzocht ook de overname van analysesoftwarebedrijf SAS Institute Inc, maar ging niet in op een bod. Broadcom verlaagde vervolgens de kosten van de overgenomen bedrijven.
De transactie zal naar verwachting binnen drie jaar na afronding ongeveer $ 8.5 miljard van de pro forma EBITDA van de overname toevoegen. Pro forma voor het fiscale jaar 2021 van elk bedrijf zullen de software-inkomsten naar verwachting ongeveer 49% van de totale inkomsten van Broadcom vertegenwoordigen.
Eindelijk welAls u meer wilt weten over de notitie, u kunt raadplegen de details in de volgende link.